【2024.8 更新】現在這個帳戶對應的 debit 卡有一波更新，取消了多項費用。現在 ATM 提款可獲補貼，也取消了外幣兌換手續費。現在跟 Schwab 卡一樣，可以帶到全球使用了。

關於 Fidelity

隨著 Robinhood 等超低佣金券商的出現，傳統券商也紛紛開始減價，以吸引年輕人的注意。Fidelity 就是其中一家剛剛「從良」的老牌券商。本文就來介紹一下這個帳戶的特點。

注意，這個帳戶雖然可以申請扣賬卡（debit card），但這個帳戶所關聯的卡並不報銷 ATM 收費，除非你是 Fidelity Premium, Private Client Group 或者 Wealth Management 客戶，或者每年有 120 筆以上的股票、期權和債券交易。所以，我們不建議大家申請這個帳戶的 ATM 卡。Fidelity 還有現金管理帳戶，提供全球 ATM 免費提款，我們建議大家兩個帳戶都開，一起搭配使用：投資戶口用來投資，現金管理帳戶用來提款，或者當支票戶口（checking account）使用。

證券交易費用

首先，我們先說一下大家最關心的手續費。Fidelity 在 2019 年已經取消了普通股票的交易手續費，具體收費如下：

  • 股票交易手續費：$0
  • 期權交易手續費：每份合約 $0.65
  • 共同基金：Fidelity 自有基金和 FundsNetwork 免手續費基金免費，FundsNetwork 非免手續費基金：每筆 $49.95
  • 帳戶手續費：沒有任何資金或 Direct Deposit 要求，$0 費用

Active Trader 享有 TurboTax 等福利

只要你在 12 個月內交易股票、債券和期權超過 120 次，就可享有 Active Trader 福利，完整福利可以按這裡查看。

這裡的亮點是，Active Trader 可獲得免費的 TurboTax Premier，可使用網上版。雖然網站上沒寫，但經實測亦可使用下載版，同樣有五份聯邦稅 efile 和一份州稅 efile 的額度。若超過一個州，其他州需要另外加錢購買。

非 Active Trader 也可以獲得 $20 TurboTax 優惠，不過和其他渠道相比，也沒有便宜太多。

Fidelity 投資戶口的優勢

  • 股票交易零手續費，適合新手入門，其他衍生品的手續費也非常合理
  • Fidelity 訂單執行品質在業界領先，更有機會以更好的價格成交
  • 支援零股（fractional share）交易，對剛上手的用戶來說，買入股價較高的股票時特別有用，毋須買一整股
  • 提供許多免手續費的共同基金，其中甚至有零管理費率（expense ratio）的基金
  • 帳戶裡的現金會自動轉入低風險的貨幣基金（Fidelity Government Money Market Fund），收益率不固定，年化大約 1-2%，遠高於存款利息；也可以選擇自動存入銀行，但利率會低一些
  • 免費提供二十多家研究機構（包括 Thomson Reuters, McLean 等）的研究報告，可供投資參考
  • Active Trader 級別的帳戶可獲得免費的 TurboTax Premier
  • 可以再開一個現金管理帳戶，享有全球 ATM 免費提款

Fidelity 投資戶口的劣勢

  • 網頁交易介面一般：報價無法自動更新，要手動按按鈕重新整理
  • 僅允許美國居民開戶，如果是非稅務居民（nonresident alien），開戶非常麻煩，請參考這篇文章
  • Margin 利息相對較高，參考費率表

平台：網頁、手機應用和 Active Trader Pro

Fidelity 也提供全平台的交易工具。網頁版介面看起來雖然有點老，但功能仍然很全面。唯一一直沒有解決的問題是，股票報價以及自己帳戶的資產價值並不是即時更新，因此需要手動重新整理。手機應用也有類似問題。

Fidelity 股票研究頁面

因此，我們建議交易頻率較高的人使用他家免費提供的 Active Trader Pro，雖然介面更加傳統（古董）。

資產安全性

這個投資戶口也有 SIPC（Securities Investor Protection Corporation）提供的保險。當券商倒閉時，最多賠償 $500,000（其中現金最多賠償 $250,000）。Fidelity 另外還自行購買了額外的券商倒閉保險，每個帳戶的現金最多賠償 190 萬美元，證券沒有上限，整個券商總保額是 10 億美元。

我們的總結：適合哪些人

由於 Fidelity 已經取消了交易費，而且支援零股交易，我們認為 Fidelity 現在既適合剛入門、想用小額資金開始練手的投資者，也適合喜歡自己研究的重度投資者，以及長線持有的被動投資者。

對於重度使用槓桿融資（margin）的人士來說，Fidelity 可能不是最佳選擇，因為 Fidelity 利率相對較高（最高可達 8%）。因此，我們不推薦。

股票基礎知識

以下是幾間常用的美股券商介紹和註冊獎勵

介紹 註冊獎勵 簡評
Moomoo 富途 送 $350 股票卡+ $1,000 NVDA +8.1%APY 功能全面，中文體驗好，行情、Level 2、期權和現金管理都很實用，適合新手以至主動交易用戶。
TradeUp 老虎證券 送 50 股 NVDA+ 抽 5 股+4% 三個月 適合主動交易，美國稅務居民的交易費和 Margin 比較有優勢，支援 Web Trading、Level 2 和中文客服。
Webull 微牛 12 隻碎股+1 個月 Premium 會員 看盤和主動交易功能強，圖表、技術指標、期權和盤前盤後交易比較完整，適合經常交易的用戶。
BBAE 必貝證券 最高 $650 獎勵 中國用戶開戶比較方便，無需 SSN/ITIN 也可申請；中文支援好，但目前有 Platform Fee，不適合小額高頻交易。
Robinhood 羅賓俠 抽 1 隻股票 頁面簡單、容易上手，適合第一次買美股的新手；Gold 用戶還有閒置現金高息和較低 Margin Rate。
Interactive Brokers 盈透證券 最高 $1,000 專業度高，支援全球市場和多幣種，Margin 成本有競爭力，也支援中國居民開戶，適合進階和全球投資用戶。
TradeStation  $250 偏向專業和主動交易，高級圖表、策略回測和自動化交易功能比較強，普通長期投資者未必需要。
Schwab 嘉信投資 最多送 $1,000 適合長期投資和大額資產，買 ETF、CD 都很方便；Checking 和全球 ATM 也是優勢，但預設閒置現金利率較低。
Fidelity 投資戶口 註冊連結 老牌綜合券商，適合長期投資、ETF 和退休帳戶，現金管理也不錯，適合作為長期主券商。
BIT（原 Matrixport） 入金和交易送 $210 適合中國用戶和數字資產用戶，可用 USDT/USDC 等資金配置美股；不是傳統美國券商，費用和資產託管結構需要單獨看。
SoFi Invest 開戶送 $75 操作簡單，支援 Stock Bits，適合小額和長期投資；專業行情和交易工具較少，不適合頻繁交易。
M1 Finance 投資 存錢送 $10 主打 Pie 和自動投資，適合設定好股票、ETF 配置後長期定投，不適合以主動交易為主的用戶。

如果你沒有 SSN/ITIN，但仍想投資美股，可以看看以下幾間券商/平台，均可使用整套中國身份資料，只需身份證或護照即可註冊。它們均不參與中國 CRS

如果你在中國內地想投資美股，可以看這個總結